Vienna Insurance Group im Jahr 2010 nach IFRS

„Die Vienna Insurance Group hat im Jahr 2010 unsere geplanten Ziele wieder übertroffen. Unsere Ausrichtung auf ertragsorientiertes Wachstum und die Steigerung der Effizienz schlägt sich in einer deutlichen Steigerung des Gewinns (vor Steuern) auf knapp 508 Mio. Euro nieder, die wir trotz der starken Belastung durch Naturkatastrophen erreichen konnten“, erklärt Dr. Günter Geyer, CEO der Vienna Insurance Group. „Besonders hervorzuheben ist die bemerkenswerte Entwicklung in unseren Kernmärkten Slowakei und Tschechische Republik, die mit kräftigen Gewinnsteigerungen einen wichtigen Beitrag leisten. Unsere kontinuierliche Profitabilität erlaubt uns, eine Anhebung der Dividende auf 1 Euro je Aktie für unsere Aktionäre vorzuschlagen.*“

I. WESENTLICHE DATEN FÜR DAS JAHR 2010 IM ÜBERBLICK
Der Konzern Vienna Insurance Group erzielte im abgelaufenen Geschäftsjahr 2010 verrechnete (konsolidierte) Prämien von insgesamt rd. 8,6 Mrd. Euro. Dies entspricht einer Steigerung von 7,2 Prozent.

Der Konzerngewinn (vor Steuern, konsolidiert) betrug im Jahr 2010 507,8 Mio. Euro. Damit übertraf der Konzern das Ergebnis des Jahres 2009 um 15,1 Prozent.

Die Combined Ratio des Konzerns nach Rückversicherung (ohne Berücksichtigung von Veranlagungserträgen) liegt für das Jahr 2010 bei 98,4 Prozent und konnte damit, trotz massiver Belastungen durch Naturkatastrophen, klar unter der 100-Prozent-Marke gehalten werden.

Das Finanzergebnis für das Jahr 2010 konnte mit 1,1 Mrd. Euro um 20,2 Prozent gegenüber 2009 gesteigert werden.

Die Kapitalanlagen des Konzerns betrugen zum 31. Dezember 2010 28,2 Mrd. Euro. Dies entspricht einem Zuwachs von 8,7 Prozent im Vergleich zum Jahresende 2009.

Den Gremien wird vorgeschlagen, eine Dividende von 1 Euro je Aktie auszuschütten. Als Dividendenzahltag ist der 16. Mai 2011 vorgesehen.

II. KONZERNDATEN NACH SEGMENTEN 2010 (konsolidiert)

Schaden/Unfallversicherung
Im Bereich der Schaden/Unfallversicherung wurden insgesamt Prämien von 4,4 Mrd. Euro verrechnet, das entspricht einer Steigerung von 3,4 Prozent.

Lebensversicherung
Mit Prämien von 3,9 Mrd. Euro erwirtschafteten die Konzerngesellschaften der Vienna Insurance Group im Bereich Leben ein Plus von beachtlichen 11,8 Prozent.

Krankenversicherung
In der Sparte Krankenversicherung verzeichnete die Vienna Insurance Group mit verrechneten Prämien von 338,2 Mio. Euro eine Steigerung von 5,2 Prozent.

III. KONZERNDATEN NACH REGIONEN 2010 (konsolidiert)

Österreich
Im Jahr 2010 erwirtschafteten die österreichischen Konzerngesellschaften der Vienna Insurance Group insgesamt verrechnete Prämien von 4,0 Mrd. Euro und ein Plus von 4,3 Prozent. Im Bereich Nicht-Leben bewegten sich die Prämien von insgesamt 1,9 Mrd. Euro auf Vorjahresniveau. Auf die Lebensversicherung entfielen 2,1 Mrd. Euro. Gegenüber dem Vorjahr entspricht dies einer Steigerung von 8,1 Prozent.

Der Gewinn (vor Steuern) belief sich auf insgesamt 250,9 Millionen Euro und stieg damit um 1,4 Prozent.

Die Combined Ratio betrug im Jahr 2010 97,2 Prozent.

Tschechische Republik
Im Jahr 2010 erreichten die vier tschechischen Konzerngesellschaften Kooperativa pojišťovna, a.s., Česká podnikatelská pojišťovna, a.s., (ČPP), Pojišt’ovna České spořitelny, a.s., (PČS) und VIG Re ein Wachstum von 9,6 Prozent und steigerten damit die Prämien auf 1,8 Mrd. Euro. Mit einem Zuwachs von 19,8 Prozent auf Prämien von 752,2 Mio. Euro erwies sich das Wachstum in der Lebensversicherung als sehr kräftig. Im Bereich Nicht-Leben erreichte der Konzern in der Tschechischen Republik Prämien von 1,0 Mrd. Euro und damit einen Zuwachs von 3,0 Prozent.

In der Tschechischen Republik sind die Konzerngesellschaften der Vienna Insurance Group Marktführer in der Lebensversicherung. Auf dem Gesamtmarkt belegt der Konzern den zweiten Rang.

Der Gewinn (vor Steuern) belief sich auf 167,3 Mio. Euro und wurde um 36,1 Prozent gesteigert.

Die Combined Ratio lag für das Jahr 2010 bei 93,3 Prozent und konnte, trotz der beträchtlichen Naturkatastrophen, deutlich unter 100 Prozent gehalten werden.

Slowakei
Die drei slowakischen Konzerngesellschaften Kooperativa poisťovňa, a.s., Komunálna poisťovňa, a.s. und Poist’ovňa Slovenskej sporitel’ne, a.s. erzielten im Jahr 2010 Prämien von insgesamt 647,9 Mio. Euro und damit eine Steigerung von 3,1 Prozent. Im Bereich Nicht-Leben erwirtschaftete der Konzern Prämien von 307,0 Mio. Euro, die erstmals von der Lebensversicherung mit Prämien in der Höhe von 340,9 Mio. Euro – einem Zuwachs von 15,5 Prozent – übertroffen wurden.

Die Vienna Insurance Group ist in der Slowakei die Nummer 1 am Versicherungsmarkt. Sowohl in der Lebensversicherung als auch in der Kfz-Versicherung ist der Konzern Marktführer.

Der Gewinn (vor Steuern) wurde um 62,2 Prozent auf insgesamt 37,3 Mio. Euro gesteigert.

Die Combined Ratio betrug für das Jahr 2010 92,8 Prozent.

Polen
In Polen erwirtschaftete die Vienna Insurance Group ein hervorragendes Plus der Prämien um 36,4 Prozent auf 747,7 Mio. Euro. Im Bereich Nicht-Leben wurden Prämien von 559,4 Mio. Euro mit einem Plus von 45,7 Prozent erzielt. In der Lebensversicherung wurde ein Anstieg von 14,7 Prozent auf 188,3 Mio. Euro verzeichnet.

Im Jahr 2010 betrug der Gewinn (vor Steuern) 24,2 Mio. Euro.

Die Combined Ratio lag – insbesondere bedingt durch Naturkatastrophen – bei rund 105 Prozent.

Rumänien
In Rumänien erreichten die Konzerngesellschaften der Vienna Insurance Group Prämien von insgesamt 528,1 Mio. Euro. Die verrechneten Prämien im Bereich Nicht-Leben betrugen 434,9 Mio. Euro. In der Lebensversicherung erzielte der Konzern – stark getragen durch den Bankvertrieb – bei den Prämien ein Plus von 6,8 Prozent auf 93,2 Mio. Euro.

In Rumänien ist die Vienna Insurance Group insgesamt Marktführer und auch in der Nicht-Lebensversicherung die Nummer 1. Im Bereich der Lebensversicherung sind die Gesellschaften der Vienna Insurance Group am 2. Marktrang.

Der Gewinn (vor Steuern) betrug 28,5 Mio. Euro, ein Plus von 17,9 Prozent im Vergleich zum Jahr 2009.

Die Combined Ratio für das Jahr 2010 betrug knapp über 100 Prozent.

Übrige Märkte
Das Segment Übrige Märkte umfasst die Länder Albanien, Bulgarien, Deutschland, Estland, Kroatien, Lettland, Liechtenstein, Litauen, Mazedonien, Serbien, Türkei, Ukraine, Ungarn und Georgien, welches erstmals in den Konsolidierungskreis aufgenommen wurde.

Im Segment Übrige Märkte erzielte die Vienna Insurance Group Prämien von 871,7 Mio. Euro und damit eine deutliche Steigerung von 14,9 Prozent. Die verrechneten Prämien im Bereich Nicht-Leben betrugen 488,1 Mio. Euro und stiegen damit um 14,3 Prozent, während in der Lebensversicherung mit einer kräftigen Steigerung von 15,7 Prozent verrechnete Prämien von 383,6 Mio. Euro erwirtschaftet wurden.

Das Ergebnis hat sich gegenüber dem Vorjahr verbessert und war ausgeglichen.

Die Combined Ratio belief sich auf 107,2 Prozent.

IV. GROUP EMBEDDED VALUE GESTEIGERT
Der nach internationalen Richtlinien erstellte Embedded Value beziffert den Wert des Bestandes an Versicherungsverträgen und setzt sich aus dem Nettovermögen für die Lebens-, Kranken- und Schaden/Unfallversicherung sowie dem aktuellen Wert der zukünftigen Erträge aus dem bestehenden Versicherungsbestand der Lebens- und Krankenversicherung zusammen.

„Die Zahlen des Embedded Value zeigen in eindrucksvoller Weise, wie bedeutend und vor allem wie nachhaltig der Schritt zum Ausbau des Lebensversicherungsgeschäftes gerade in den CEE-Märkten ist. Die Vienna Insurance Group erarbeitet damit für ihre Aktionäre eine beträchtliche jährliche Steigerung des Unternehmenswertes, die sich in unserer Marktkapitalisierung wohl noch nicht widerspiegelt. Dabei wird im Embedded Value der Ertragswert der Sachversicherung, die rund die Hälfte unseres gesamten Geschäftes ausmacht, noch gar nicht berücksichtigt", erläutert Dr. Günter Geyer, CEO der Vienna Insurance Group, und ergänzt: „Dies bestätigt, dass die Vienna Insurance Group ein zukunftsträchtiges Investment ist.“

Die Nachhaltigkeit des Versicherungsgeschäftes der Vienna Insurance Group spiegelt sich darin wider, dass der Group Embedded Value (nach Steuern) zum Stichtag 31. Dezember 2010 um 8,5 Prozent auf 5,1 Mrd. Euro (angepasster Wert 2009: 4,7 Mrd. Euro) gesteigert wurde. Der Zuwachs im Embedded Value unter Berücksichtigung erfolgter Ausschüttungen ergibt eine Profitabilität (Return on Group Embedded Value) von 9,1 Prozent.

Der Zuwachs des Embedded Value ist mit 17,5 Prozent auf 3,4 Mrd. Euro in Zentral- und Osteuropa sogar noch deutlich akzentuierter und bestätigt eindrucksvoll das Wertsteigerungspotential dieser Region. Ein deutliches Zeichen für die Ertragskraft der CEE-Länder stellt die Profitabilität des Neugeschäfts dar, die von 45,7 Prozent auf 66,4 Prozent der Neugeschäftsprämie erhöht wurde.

B&W Deloitte GmbH, Köln hat einen Review des Group Embedded Values (GEV) durchgeführt und der Vienna Insurance Group gegenüber bestätigt, dass das zur Ermittlung des GEV angewendete Verfahren sowie die zugrunde gelegten Annahmen und Ergebnisse angemessen sind.

V. AUSBLICK FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR 2011
Das Management der Vienna Insurance Group bekräftigt den bereits im Jänner gegebenen Ausblick und erwartet einen Zuwachs beim Gewinn (vor Steuern) von rund zehn Prozent und einen Anstieg der Prämien im niedrigen Prozentbereich. Darüber hinaus hat sich der Konzern das Ziel gesetzt, die Combined Ratio auf rund 97 Prozent zu senken. Dies setzt voraus, dass es zu keiner deutlichen Verschlechterung der wirtschaftlichen und rechtlichen Rahmenbedingungen und zu keiner dramatischen Entwicklung bei den Schäden aus Naturkatastrophen kommt. Die Vienna Insurance Group ist von den Naturkatastrophen in Japan grundsätzlich nicht betroffen.


* vorbehaltlich der Zustimmung der Gremien